中国寿险保单贴现市场发展研究

论文摘要

做为金融市场重要组成部分之一的保单贴现市场起源上世纪八十年代的美国。随着人口老龄化现象的出现和医疗费用逐步增加，一些重症绝症患者的经济负担进一步加剧。由于美国保险商品较为普及，很多重症患者手中持有高额寿险保单。但是患者死后的赔偿解决不了生前的经济困难，所以他们希望通过转变保单受益人的方式来获得现金，维持生活和治疗。这就是保单贴现市场产生的原因。经过二十多年的发展，美国保单贴现市场已经较为成熟。高收益率、受经济波动影响小以及税负的优惠政策吸引着众多投资者的目光。保单贴现市场的存在一方面减轻了重症患者的生存压力，另一方面满足了投资者的需求，同时也标志着金融创新领域有了新的发展。我国目前尚未开放保单贴现市场，但是保单贴现的需求已经客观存在。一方面，老年人需要通过保单贴现改善自己的生活状况；另一方面，投资人也在追求优势投资产品。在我国东南沿海地区已经出现了不规范的地下保单贴现市场，其中隐藏了巨大的交易风险，不利于保单贴现市场健康发展。由此可见，规范的保单贴现市场亟待建立。本文论述的内容旨在介绍保单贴现市场运行模式，分析我国发展保单贴现市场的必要性、可行性以及遇到的障碍，针对我国发展保单贴现市场提出建议。在本文中笔者提出了“保单持有人”的概念，旨在从保单从属关系的角度更加严谨地论述保单贴现市场的运作流程，规避争议问题。由于我国存在的地下保单贴现市场非合法经营，且没有正规机构推行保单贴现商品，加之国外相关资料稀缺，使得相关数据无法取得，所以不能从实证分析的角度对投资人盈利情况加以分析。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 绪论
• 0.1 选题背景与研究意义
• 0.1.1 选题背景
• 0.1.2 研究意义
• 0.2 概念界定
• 0.2.1 保单贴现市场
• 0.2.2 保单持有人
• 0.3 文献综述
• 0.3.1 国内文献综述
• 0.3.2 国外文献综述
• 0.4 研究结构和方法
• 0.5 创新与不足
• 1 保单贴现市场运作原理及特征
• 1.1 保单贴现市场起源与发展
• 1.2 保单贴现市场分类及运作流程
• 1.2.1 保单贴现市场分类
• 1.2.2 单一保单贴现市场参与者
• 1.2.3 单一保单贴现市场的运作流程
• 1.3 保单贴现市场的特征
• 2 美国经验借鉴
• 2.1 美国保单贴现市场运营机制
• 2.2 美国保单贴现的定价
• 2.3 美国保单贴现的法律规范
• 2.4 中国对于美国的经验借鉴
• 2.4.1 建立与完善投资平台和相关的配套机构
• 2.4.2 建立系统的定价机构和培养高科技人才
• 2.4.3 完善相关法律法规
• 3 中国发展保单贴现市场的必要性和可行性
• 3.1 中国发展保单贴现市场的必要性
• 3.1.1 寿险市场的内在需求
• 3.1.2 应对人口老龄化的需要
• 3.1.3 减轻重大疾病患者经济负担
• 3.2 中国发展保单贴现市场的可行性
• 3.2.1 一定的法理基础
• 3.2.2 需求的存在
• 3.2.3 供给的存在
• 3.2.4 我国保险市场上已经存在保单贴现的萌芽
• 4 中国发展保单贴现市场面临的障碍
• 4.1 保单贴现市场交易风险巨大
• 4.1.1 保单持有人面临的交易风险
• 4.1.2 投资人面临的交易风险
• 4.1.3 保单贴现公司面临的交易风险
• 4.1.4 交易风险阻碍保单贴现市场发展
• 4.2 保单贴现市场法律支持不足
• 4.2.1 保单持有人面临的法律问题
• 4.2.2 投资人所面临的法律问题
• 4.2.3 法律缺失阻碍保单贴现市场发展
• 5 中国发展保单贴现市场的建议
• 5.1 政府部门
• 5.1.1 建立完备的投资平台
• 5.1.2 完善法律法规
• 5.2 监管部门
• 5.2.1 完善保单贴现市场监管
• 5.2.2 完善我国保险保障基金制度
• 5.3 保险企业
• 5.3.1 培养高素质保险从业人员
• 5.3.2 加强保单贴现业务宣传
• 5.3.3 推动再保险业务发展
• 5.3.4 加强金融机构之间的跨领域合作
• 5.4 中国建立寿险保单贴现市场的初期方案建议
• 参考文献
• 致谢
• 攻读学位期间发表论文以及参加科研情况