导读:本文包含了违约期权论文开题报告文献综述及选题提纲参考文献，主要关键词:期权定价,抵押比例,波动率,实物期权
违约期权论文文献综述
蒋洪迅,刘子合,许伟,闫超超[1]（2019）在《面向违约风险的商业银行存款担保费率实物期权定价模型》一文中研究指出为了抵御存款挤兑以避免金融市场动荡,中央银行与各商业银行之间隐含着信用担保关系.央行有效监管,显然需要有效甄别各商业银行存款资产结构和波动特征.文章提出了一种基于实物期权定价的商业银行存款信用担保费率模型,通过公式推导和等价变换,获得一个基于违约风险测算以获得回购期权定价的解析表达式.根据该费率模型,基于工、农、建、交、中、招等国内6家主要国有商业银行的公开数据进行实证分析.试验结果表明,根据银行存款资产特征,央行应该采取差别化担保费率政策,提取比例与商业银行的资产规模无关,而应与该行存款波动率呈正比例关系.(本文来源于《系统科学与数学》期刊2019年07期）
王永茂,常竞文[2]（2018）在《次分数布朗运动环境下含违约风险的交换期权定价》一文中研究指出研究次分数布朗运动环境下带有违约风险的交换期权定价.采用建立在公司价值基础上的违约风险模型,两种标的资产及公司价值的变化过程均由次分数布朗运动刻画,利用二重Mellin变换法得到交换期权定价公式的闭式解.根据理论模型进行数值模拟,研究结果为:交换期权价格与次分数布朗运动的Hurst指数H呈反比;H>1/2时,次分数Black-Scholes模型下交换期权价格低于标准B-S模型下的价格,原因是次分数布朗运动存在"长记忆性";期限越长,风险越大,期权价格越高;公司资产价值越大,期权价格越高,直至某一价值之后趋于平缓;随着公司破产成本率的增加,风险增大,资产价值会有一定幅度的降低.(本文来源于《西北师范大学学报(自然科学版)》期刊2018年06期）
王伟,胡俊娟[3]（2018）在《带违约风险分数维随机利率欧式看涨期权定价》一文中研究指出在分数布朗运动环境中,假设公司资产价值和标的资产价格都满足该环境中的随机微分方程,选取分数维Vasicek随机利率,建立带有违约风险分数维Vasicek随机利率欧式看涨期权定价的模型。运用分数布朗运动随机微分方程与保险精算期权定价的理论与方法,假定公司负债为常数,得到分数维Vasicek欧式看涨脆弱期权的定价公式。(本文来源于《浙江科技学院学报》期刊2018年05期）
李亮,王超,何建敏,隋新[4]（2018）在《基于违约风险的期权定价研究》一文中研究指出随着我国期权市场的发展,对于期权的投资需求日益增加。但是,我国上市的期权种类有限。因此,场外期权的交易规模逐渐扩大。由于场外期权没有集中的交易场所,存在着严重的风险隐患。所以,对于场外期权的监管尤为重要。考虑到场外期权交易过程中的市场利率和违约强度均具有随机性,本文首先在随机利率和随机违约强度的假设下给出了标的资产价格服从跳-扩散过程的期权定价模型;其次从期权定价的角度对场外期权和场内期权的违约风险进行比较;最后根据研究结果对场外期权的监管提供了相关的政策建议。(本文来源于《价格理论与实践》期刊2018年03期）
李文胜[5]（2017）在《有违约风险的欧式看涨期权定价探讨》一文中研究指出本文在普通欧式看涨期权价格基础上,研究了涉及期权卖方对于违约金支付的叁种情形,一是以一个预先约定的违约金进行违约赔偿;二是以到期日敲定价格的一个固定百分比进行违约赔偿;叁是以初始保费的一个乘数进行违约赔偿。本文对有违约风险的欧式看涨期权分析基础上,针对几种具体不同情形给出了对应定价公式。(本文来源于《西部金融》期刊2017年12期）
侯德鑫,张莉[6]（2017）在《我国CMBS业务违约风险测算和回购期权定价》一文中研究指出我国开展CMBS业务蓄势待发.违约风险量化是CMBS业务中的重要环节,在互换框架下量化CMBS违约风险的过程中,基于双方现金流现值创新性采用互换期权定价公式,对几何分数布朗运动下的回购期权进行定价.结合我国房地产和证券市场数据,采用蒙特卡洛算法求得CMBS违约风险、双方现金流现值与回购期权价格.结果显示未来租金波动率的增加将加速提高投资者面临的违约风险,导致回购期权价格加速下降.模型为CMBS信用评级与风险管理提供技术保障.(本文来源于《系统科学与数学》期刊2017年06期）
崔天宇[7]（2017）在《带违约风险跳—扩散市场下的期权定价及性质》一文中研究指出本文首先总结带违约风险简单跳-扩散市场(跳跃强度为给定的函数情况)下的期权定价问题及价格公式,由期权价格遵循给定的抛物积分微分方程的事实,研究其价格的凸性和单调性。并给出保凸的条件。再利用保凸的性质来获得期权价值分别关于模型中不同参数的单调性质,例如波动率,跳跃大小以及跳跃强度。然后研究更一般的跳-扩散市场下(跳跃强度为正的随机过程),"跳至违约模型"中的期权定价问题并给出其价格为唯一经典解的条件。特别的,找到一个确切的条件使在违约边界的期权价格与回收规则中的支付相符。最后本文总结了这种模型中的期权价格的空间凸性以及保凸与参数单调性的关系。(本文来源于《中国科学技术大学》期刊2017-05-01）
胡蕾蕾[8]（2017）在《跳扩散模型下具有违约风险的房产期权定价》一文中研究指出期权作为一种重要的金融衍生工具除了在金融市场中的广泛运用,在实物市场也被大量地运用,而房产期权就是实物市场中期权运用的一个典型案例.我国房产销售基本上实行的是预售制.预售制指的是房地产开发商将尚未建成的房产与购房者约定,由购房者交付定金或预付款,使购房者在未来约定的时间拥有此套房产的一种交易行为.很多研究者曾在经典的Black-Scholes期权定价模型下对房产期权进行讨论,本文描述房产价格的模型是对经典的Black-Scholes模型进行了改进,构造了一类指数O-U跳扩散过程来描述房产价格,从而建立新的房产期权定价模型,另外,还考虑了违约风险这一影响房产期权定价的主要因素,并对模型进行求解,获得相应的解析式.最后,运用鞅定价方法及保险精算方法分别计算这类模型下的房产期权价值的解析公式.(本文来源于《南京师范大学》期刊2017-03-12）
蔡剑[9]（2016）在《上证50ETF期权行权资金交收违约风险分析》一文中研究指出1 行权资金交收违约案例期权是交易双方关于未来买卖权利达成的合约。就股票期权来说，期权的买方（权利方）通过向卖方（义务方）支付一定的费用（权利金），获得一种权利，即有权在约定时间以约定价格向期权的卖方买入或卖出约定数量的特定股票、ETF或其他证(本文来源于《期货日报》期刊2016-02-24）
王安兴,杜琨[10]（2016）在《债务违约风险与期权定价研究》一文中研究指出论文分析当已知公司财务信息下的欧式期权定价问题,分别在公司资产服从Merton、Black&Cox和Leland&Toft违约风险模型下,给出了欧式期权的定价公式,并分别讨论了公司资本结构和债务违约边界对欧式期权价格的影响.(本文来源于《管理科学学报》期刊2016年01期）
违约期权论文开题报告
（1）论文研究背景及目的
此处内容要求：
首先简单简介论文所研究问题的基本概念和背景，再而简单明了地指出论文所要研究解决的具体问题，并提出你的论文准备的观点或解决方法。
写法范例：
研究次分数布朗运动环境下带有违约风险的交换期权定价.采用建立在公司价值基础上的违约风险模型,两种标的资产及公司价值的变化过程均由次分数布朗运动刻画,利用二重Mellin变换法得到交换期权定价公式的闭式解.根据理论模型进行数值模拟,研究结果为:交换期权价格与次分数布朗运动的Hurst指数H呈反比;H>1/2时,次分数Black-Scholes模型下交换期权价格低于标准B-S模型下的价格,原因是次分数布朗运动存在"长记忆性";期限越长,风险越大,期权价格越高;公司资产价值越大,期权价格越高,直至某一价值之后趋于平缓;随着公司破产成本率的增加,风险增大,资产价值会有一定幅度的降低.
（2）本文研究方法
调查法：该方法是有目的、有系统的搜集有关研究对象的具体信息。
观察法：用自己的感官和辅助工具直接观察研究对象从而得到有关信息。
实验法：通过主支变革、控制研究对象来发现与确认事物间的因果关系。
文献研究法：通过调查文献来获得资料，从而全面的、正确的了解掌握研究方法。
实证研究法：依据现有的科学理论和实践的需要提出设计。
定性分析法：对研究对象进行“质”的方面的研究，这个方法需要计算的数据较少。
定量分析法：通过具体的数字，使人们对研究对象的认识进一步精确化。
跨学科研究法：运用多学科的理论、方法和成果从整体上对某一课题进行研究。
功能分析法：这是社会科学用来分析社会现象的一种方法，从某一功能出发研究多个方面的影响。
模拟法：通过创设一个与原型相似的模型来间接研究原型某种特性的一种形容方法。
违约期权论文参考文献
[1].蒋洪迅,刘子合,许伟,闫超超.面向违约风险的商业银行存款担保费率实物期权定价模型[J].系统科学与数学.2019
[2].王永茂,常竞文.次分数布朗运动环境下含违约风险的交换期权定价[J].西北师范大学学报(自然科学版).2018
[3].王伟,胡俊娟.带违约风险分数维随机利率欧式看涨期权定价[J].浙江科技学院学报.2018
[4].李亮,王超,何建敏,隋新.基于违约风险的期权定价研究[J].价格理论与实践.2018
[5].李文胜.有违约风险的欧式看涨期权定价探讨[J].西部金融.2017
[6].侯德鑫,张莉.我国CMBS业务违约风险测算和回购期权定价[J].系统科学与数学.2017
[7].崔天宇.带违约风险跳—扩散市场下的期权定价及性质[D].中国科学技术大学.2017
[8].胡蕾蕾.跳扩散模型下具有违约风险的房产期权定价[D].南京师范大学.2017
[9].蔡剑.上证50ETF期权行权资金交收违约风险分析[N].期货日报.2016
[10].王安兴,杜琨.债务违约风险与期权定价研究[J].管理科学学报.2016