银行业市场结构对商业银行市场行为影响研究

论文摘要

中国银行业在改革开放后经历了一系列显著变革，银行业市场结构产生了较大程度上的变化，特别是加入WTO全面开放银行业后，行业面临着更为激烈的竞争。出于银行业高负债高风险的经营特点，以及其在国民经济中的重要地位，研究行业结构变化对其经营决策的影响具有重要意义，也能为监管政策提供依据。本文基于银行业及中国实践对传统产业经济学SCP分析范式进行了改进，即综合考虑商业银行的风险与效率，淡化市场行为与市场绩效的必然因果关系。首先从市场集中度、产品差异化、市场壁垒三个方面对中国银行业市场结构进行了分析。其次，从特许权价值、风险定价、外部监管入手对市场结构影响商业银行市场行为的机理进行了分析。再次，依据1998-2010年中国银行业的经营数据进行了面板数据实证分析。最后，基于研究结论提出了银行业改进市场结构、促进行业稳健发展的政策建议。通过机理分析及实证研究，本文得出了如下结论：首先，现阶段中国银行业依然过度集中、产品差异化程度不高、市场进入与退出机制不完善。其次，特许权价值效应总体能约束商业银行的风险行为，且特许权价值能提高银行股权融资可得性；市场竞争及结构使得商业银行可贷资金及贷款利率降低，进而使得银行效用值降低，风险承担量也将加大；外部监管的监管政策也依据银行市场结构制定，进而直接影响商业银行市场行为。再次，在不同类型银行、不同类型业务上，市场结构影响商业银行经营效率及风险情况的特征都不同。依据研究结论，本文提出应从培育市场、深化国有大银行股份制改革、完善商业银行经营管理机制三方面入手来优化我国银行业市场结构，正确引导商业银行市场行为。

论文目录

• 摘要
• Abstract
• 插图索引
• 附表索引
• 第1章 绪论
• 1.1 选题背景及意义
• 1.2 文献综述
• 1.2.1 银行特许权价值与市场行为文献综述
• 1.2.2 市场结构影响银行风险行为文献综述
• 1.2.3 市场竞争及金融稳定文献综述
• 1.3 本文的研究思路及方法
• 1.3.1 相关概念的界定
• 1.3.2 SCP 分析范式的演进及改进
• 1.3.3 本文研究思路及框架
• 1.3.4 本文的创新之处
• 第2章 我国银行业市场结构分析
• 2.1 市场集中度
• 2.1.1 中国银行业绝对集中度分析
• 2.1.2 中国银行业相对集中度分析
• 2.2 产品差异化
• 2.2.1 产品差异化概念基础
• 2.2.2 中国银行业产品差异化分析
• 2.3 市场壁垒
• 2.3.1 市场壁垒理论基础
• 2.3.2 中国银行业市场壁垒分析
• 第3章 行业结构影响银行市场行为机理分析
• 3.1 特许权价值与银行市场行为
• 3.1.1 特许权价值概念的界定
• 3.1.2 特许权价值影响商业银行市场行为机理分析
• 3.2 风险定价与银行市场行为
• 3.2.1 银行风险定价概念
• 3.2.2 市场结构影响银行风险定价机理分析
• 3.3 金融监管与银行市场行为
• 3.3.1 发达国家银行监管历史演进
• 3.3.2 市场结构影响监管行为机理分析
• 3.4 机理分析小结
• 第4章 市场结构影响银行市场行为实证分析
• 4.1 样本的选择
• 4.2 实证模型设计
• 4.2.1 我国银行业市场结构的衡量
• 4.2.2 我国银行业风险承担及营运效率衡量
• 4.3 面板数据回归模型设定
• 4.4 实证结果分析
• 4.4.1 市场结构与风险承担量实证分析
• 4.4.2 市场结构与营运效率实证分析
• 4.5 实证分析小结
• 第5章 完善我国银行业结构的政策建议
• 5.1 积极培育市场主体
• 5.1.1 形成合理市场框架
• 5.1.2 完善市场退出机制
• 5.2 继续深化国有大银行改革
• 5.2.1 深入推进产权制度转变
• 5.2.2 完善公司治理结构
• 5.2.3 建立有效的内部控制制度
• 5.3 进一步完善商业银行经营管理机制
• 5.3.1 形成差别化监管机制
• 5.3.2 推进商业银行业务结构转型
• 5.3.3 提高商业银行资产管理水平
• 结论
• 参考文献
• 致谢