上市公司独立董事行为治理研究

论文摘要

独立董事制度是公司治理结构中的一个重要组成部分，是完善上市公司治理结构、促进上市公司规范运作的一个重要手段。中国的独立董事制度是在上市公司董事会被大股东控制，频频损害中小投资者利益的情况下，为了维护中小股东的利益，由监管机构借鉴其他国家的经验引入的。2001年8月，中国证监会发布《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》，标志着中国上市公司独立董事制度的正式实施。经过近十年的发展、探索和实践，独立董事制度建设取得了较大的进展。通过研究独立董事行为治理相关问题，可以为上市公司强化董事会的监督权，保护中小股东利益，改善公司治理提供有益的借鉴，因此具有较强的实用性和现实意义。本文对国内外独立董事研究的文献进行综述及评论，从中揭示出独立董事制度研究的新视野。借鉴了以往学者对独立董事制度、执行成效及相关领域的研究成果，将其研究方法应用于独立董事具体行为方面，对独立董事行为治理进行了深入分析。在对独立董事行为治理理论研究的基础上，结合具体的案例进行论述。运用数学模型和SPSS统计分析软件，选取2009年沪深两市主板上市公司数据为样本，对我国上市公司独立董事行为治理影响因素进行了实证研究，发现激励约束机制和风险规避意识对独立董事行为治理产生重要影响。针对我国独立董事行为治理方面存在的主要问题，提出了切实可行的具体建议。本文的研究主要得到了以下结论：第一，独立董事行为治理开始发挥积极作用。第二，独立董事对重大事项的监督能力和表决情况有待进一步提高。第三，我国目前各种配套制度和外部环境还不完善，在一定程度上制约了独立董事行为治理作用的充分发挥。本文采用规范分析和实证分析相结合、定性分析与定量分析相结合、比较与归纳相结合的研究方法，使本文更具代表性和说服力。

论文目录

• 致谢
• 摘要
• Abstract
• 目录
• 1 绪论
• 1.1 研究背景与选题依据
• 1.2 文献综述
• 1.2.1 国外研究现状
• 1.2.2 国内研究现状综述
• 1.2.3 对现有研究成果的评价
• 1.3 本文的研究内容和框架
• 1.3.1 本文的研究内容
• 1.3.2 本文的框架
• 1.4 本文的研究方法及思路
• 1.5 本文的创新之处
• 1.6 本章小结
• 2 独立董事运行机制与相关理论概述
• 2.1 相关概念界定
• 2.1.1 独立董事概念的介绍
• 2.1.2 独立董事行为治理概念的介绍
• 2.2 独立董事行为治理相关基础理论
• 2.2.1 行为科学理论
• 2.2.2 独立董事行为机制分析
• 2.3 独立董事制度设计的理论依据
• 2.3.1 委托代理理论
• 2.3.2 董事会职能分化理论
• 2.3.3 现代公司治理结构理论
• 2.3.4 信息不对称理论
• 2.4 中国独立董事制度的发展历程
• 2.5 独立董事来源构成与提名选聘机制
• 2.5.1 独立董事的来源构成
• 2.5.2 独立董事提名选聘机制
• 2.6 本章小结
• 3 我国上市公司独立董事行为治理的现状分析
• 3.1 独立董事履行职责的现状
• 3.1.1 独立董事出席董事会会议情况
• 3.1.2 独立董事对重大事项的异议情况
• 3.1.3 独立董事辞职及退出情况
• 3.1.4 独立董事违规受罚情况
• 3.2 独立董事行为缺乏约束的典型案例
• 3.2.1 独立董事不作为
• 3.2.2 独立董事不尽职
• 3.2.3 独立董事不履职
• 3.2.4 “劣董驱逐良董”现象
• 3.3 独立董事行为动力与激励机制
• 3.3.1 独立董事激励的现状
• 3.3.2 独立董事行为的动力
• 3.4 独立董事行为治理作用目的实现情况的典型案例
• 3.5 本章小结
• 4 上市公司独立董事行为治理影响因素实证研究
• 4.1 理论分析与研究假设
• 4.1.1 独立董事行为指标刻画
• 4.1.2 理论假设
• 4.2 模型设计与变量描述
• 4.2.1 样本选取与数据来源
• 4.2.2 变量选取
• 4.2.3 检验模型
• 4.3 实证检验
• 4.3.1 独立董事行为描述统计
• 4.3.2 解释变量描述统计
• 4.3.3 样本检验
• 4.4 实证模型与分析
• 4.5 实证结论
• 4.6 本章小结
• 5 对策建议
• 5.1 我国独立董事制度值得肯定的方面
• 5.2 我国独立董事制度需要改进的方面
• 5.3 完善独立董事行为治理的建议
• 5.3.1 营造良好的外部环境，建立和完善有关法律法规
• 5.3.2 优化上市公司内部治理机制
• 5.3.3 加强独立董事的行业管理
• 5.3.4 提高独立董事的专业胜任能力
• 5.3.5 提高会计专业独立董事在独立董事中的比例
• 5.3.6 建立健全独立董事的产生和退出机制
• 5.3.7 建立健全独立董事责任保险制度
• 5.3.8 推行首席独立董事制度，充分发挥独立董事行为治理作用
• 5.3.9 建立健全独立董事的激励和约束机制
• 5.4 本章小结
• 6 结论与展望
• 6.1 主要研究结论
• 6.2 后续研究方向展望
• 参考文献
• 作者简历
• 学位论文数据集