论文摘要
我国金融业现已全面开放,金融改革进程的深入,信息技术的广泛应用,商业银行传统经营模式已经难以适应未来激烈的市场竞争,中国银行业正面临着一个重要的战略转型期。为寻求和扩大盈利的商机,各商业银行对中间业务产生了前所未有的热情,理财市场的蓬勃兴起就是最好的例证之一。发展个人理财业务是我国商业银行提高经营管理水平和国际竞争力的必然趋势,是未来中国商业银行业务发展的战略重点和银行盈利的主要来源。个人理财业务的创新极大地提高了商业银行的竞争力,个人理财业务开展的好坏,直接影响到商业银行的经营成果和生存空间,因此本文以商业银行个人理财业务的需求影响因素为研究对象。本文针对南京市江宁区城乡居民进行了实地调查,借助分层统计分析方法和Logit模型对个人理财业务的需求影响因素进行实证分析。通过数据分析,我们认为,南京市江宁区城乡居民对个人理财有需求,相关资产特征、居民个人特征对居民个人理财的选择行为都有显著影响,只是各因素影响的显著程度和趋势有所不同。首先,个人特征对居民资产组合选择行为有影响。其中,教育变量具有显著正向影响。这说明,在其他条件不变的情况下,客户的教育水平、越高,其选择购买银行理财产品的可能性就越大。收入变量系数为负值。这说明,在其他条件不变的情况下,客户的收入水平越高,其选择购买理财产品的可能性就越小,这可能是由于随着收入提高,其选择银行理财产品的概率呈“倒U型”分布,也就是说中产阶层将会成为银行理财产品的主要需求者。性别和年龄这两个变量影响不显著。其次,对理财产品特征的认知情况是影响居民银行个人理财资产组合选择行为的重要因素。对于理财产品的了解程度变量具有显著正向影响,居民越了解产品则选择理财产品的可能性越大。对于信誉认知影响显著且为正值,说明居民对于银行信誉相当看重,对于信誉认知越高,其购买理财产品的可能性越大。对于风险认知的系数为负且在0.05的水平上显著,这符合我们的预期:银行理财产品的风险越大,购买的几率越小,这符合金融学的资产组和理论。最后对风险的偏好显著影响居民的银行个人理财资产组合选择行为。风险偏好变量在0.05水平显著,且系数为负值,也就是说,随着居民风险偏好的提高,居民资产组合选择的努力也会增加。