金控成立前后之银行经营效率分析 ——来自台湾银行业的实证研究

论文摘要

2001年7月“金融控股公司法”通过后,台湾各大银行、证券、保险、票券公司纷纷筹组金融控股公司,直到2004年5月已成立14家金融控股公司。金控的成立对银行的经营绩效有何影响?加入金控的银行有没有达到提高经营效率和稳定性的结果?金控银行的效率和稳定性是否优于非金控银行?这是本文探讨的第一个主题。本研究将利用资料包络分析法(简称DEA方法),计算台湾银行业各类银行的经营效率并做上述问题的分析;另外,本文也将对银行效率做相关性分析,找出影响银行效率的主要因素,提出优化银行效率的途径,这是本文探讨的第二个主题。最后,本文会探讨一下台湾银行业这种结果对于大陆银行业改革的启示。本研究的结果显示:金控架构下的金控银行,不论就经营效率或经营稳定性而言,均较独立银行(非金控架构下的银行)为佳;同时,就整体金融产业而言,不论银行是否在金控体系之内,经营效率都有所改善,而且银行在金控成立后比金控成立前经营波动程度要小,而经营稳定性较好。由此可见,金控公司的出现不仅促使其内的银行改善了经营效率,也迫使其外的银行为求生存而不得不追求效率的增进,故总体环境的竞争加剧,致使总体产业效率平均增加。在对银行效率的影响因素的分析中,结果表明,影响银行效率的主要因素是银行规模、经营形态与放款市占率,资本充足率对银行效率也有较大的影响,但是这种影响不太稳定。研究表明,政府推动的金融控股公司政策,无疑是一个有效率的政策,大陆银行业同样存在银行过多、规模不大、效率不高的问题,因此大陆银行业改革可以借鉴台湾组建金融控股公司的模式。

论文目录

• 1. 序论
• 1.1 研究背景
• 1.2 研究目的与意义
• 2. 银行效率相关理论与国内外文献回顾
• 2.1 银行效率之相关理论
• 2.1.1 效率之内涵与界定
• 2.1.2 效率评估方法介绍
• 2.2 银行效率之国内外文献回顾
• 2.2.1 关于银行效率的国外文献回顾
• 2.2.2 关于银行效率的国内文献回顾
• 2.3 本文选用的研究方法与创新点
• 3. DEA方法与实证模型
• 3.1 有关 DEA的基本概念
• 3.2 DEA基本模型
• 4. 实证结果与分析
• 4.1 银行投入产出数据来源及变量说明
• 4.1.1 研究样本与区间
• 4.1.2 银行投入产出变量的决定
• 4.2 CCR与 BCC模式之效率值实证结果
• 4.2.1 1999年-2004年的银行效率值
• 4.2.2 1999年-2004年台湾金控银行与非金控银行的经营效率比较
• 4.2.3 金控公司成立前后台湾银行的绩效比较
• 4.3 视窗分析结果-效率稳定性分析
• 4.3.1 视窗分析组成
• 4.3.2 视窗分析实证结果
• 4.4 效率优化分析结果
• 5. 银行效率的影响因素分析
• 5.1 银行效率的影响因素
• 5.1.1 变量选取与研究假设
• 5.1.2 研究模型
• 5.2 银行效率与其影响因素的回归分析
• 5.2.1 单回归与复回归分析
• 5.2.2 顽强性检定分析
• 6. 结论
• 6.1 金控成立前后台湾银行业的效率分析结果
• 6.1.1 基于 DEA方法的银行效率
• 6.1.2 银行效率的影响因素
• 6.2 台湾金控模式对大陆银行业改革的启示
• 附表
• 参考文献
• 后记