我国金融体系的模式选择研究 ——基于金融功能视角

论文摘要

金融是现代经济的核心,而金融体系是金融机构和金融市场的复合体。随着人类社会的发展进步,金融体系也随之不断发展变化。尤其是,从20世纪70年代开始,全球金融业发生了一系列史无前例的变革,首先从一些工业化国家开始,金融体系出现了两点非常显著的改变：一是商业银行在金融体系中的地位有相对下降的趋势；二是资本市场发展异常迅速,它在金融体系乃至经济发展中的地位越来越突出。伴随着银行相对市场份额的逐渐减少,学者们关于“银行消亡”的论断此起彼伏。一直以来,由于较高的金融效率,市场主导型金融体系一直被众多学者奉为圭臬,认为它是一种比银行主导型金融体系更为优越的模式。然而,2007年次级贷款危机却在市场主导型金融体系的代表国家——美国爆发,这无疑说明市场主导型金融体系也并非十全十美,银行主导型金融体系也具有自身的独特优势。自此,关于市场主导型和银行主导型金融体系孰优孰劣的讨论再次升温。对于经济快速发展、综合国力日益增强的我国,若要保持在全球经济中的核心竞争力,选择一种适合自身的金融体系模式的重要性就不言而喻了。因此,本文拟从金融功能的视角,摆脱机构层面分析的约束,从表面现象深入到现象背后的本质,追溯这两种典型金融模式的发展历程、分析它们各自的特征,并综合分析比较这两种模式的金融体系,同时结合我国金融体系的发展现状,深入探讨我国金融体系的模式选择问题,最后,提出了我国金融体系的最优选择——商业银行和资本市场“互补型”的金融体系,并提出了进一步完善我国金融体系的相关建议。这对坚定我国的金融改革与发展的方向不仅具有理论意义,更具有实践意义。

论文目录

• 摘要
• Abstract
• 1 引言
• 1.1 研究背景和意义
• 1.2 国内外相关文献综述
• 1.2.1 国外研究的现状
• 1.2.2 国内研究的现状
• 1.3 本文的研究框架和方法
• 1.4 本文的创新之处
• 2 金融体系比较的理论基础——金融功能观
• 2.1 金融功能观的产生
• 2.2 金融功能观基本理论
• 2.2.1 支付和清算功能
• 2.2.2 资源配置功能
• 2.2.3 资源转移功能
• 2.2.4 风险管理功能
• 2.2.5 信息处理功能
• 2.2.6 激励约束功能
• 2.3 金融功能观指导金融体系建设的分析框架
• 3 两种典型模式的金融体系的特征及比较
• 3.1 金融体系的涵义
• 3.2 两种典型模式的金融体系的特征
• 3.2.1 美国市场主导型金融体系的特征
• 3.2.2 德国银行主导型金融体系的特征
• 3.3 不同模式金融体系的功能比较分析
• 3.3.1 资源配置功能比较分析
• 3.3.2 信息处理功能比较分析
• 3.3.3 风险分散与管理功能比较分析
• 3.3.4 激励约束功能比较分析
• 3.4 两种模式的金融体系的综合比较
• 4 我国金融体系的发展现状分析
• 4.1 我国资本市场与商业银行的发展现状
• 4.1.1 我国资本市场的发展现状
• 4.1.2 我国商业银行的发展现状
• 4.1.3 我国的融资结构分析
• 4.2 目前我国金融体系中存在的问题
• 4.2.1 银行业风险过度集中
• 4.2.2 资本市场发挥的功能有限
• 4.2.3 金融创新动力不足
• 4.3 我国金融体系产生问题的原因
• 5 我国金融体系的最优选择
• 5.1 建立商业银行和资本市场"互补型"的金融体系
• 5.1.1 我国建立"互补型"金融体系的必然性分析
• 5.1.2 我国建立"互补型"金融体系的必要性分析
• 5.2 构建"互补型"金融体系的对策及建议
• 5.2.1 建立完善的金融基础设施
• 5.2.2 借助资本市场平台进行银行业务创新
• 5.2.3 稳步推进资本市场的发展和完善
• 5.2.4 建立金融创新与金融监管协调发展的机制
• 6 结论
• 参考文献
• 致谢
• 个人简历、在学期间发表的学术论文及研究成果