审计师变更的公司自利特征的实证检验

论文摘要

审计师变更动机的研究始终围绕着上市公司购买审计意见这一研究思路展开,取得了一系列的研究成果。大多数的研究认为,上市公司可能是为了改善审计意见而变更审计师,但并不能通过变更审计师来实现审计意见购买的目的。那么为什么中国的证券市场还会屡屡发生审计师变更的事件呢?转变研究视角,探索审计师变更的深层次动机就显得尤为重要,也具有较高的理论价值和现实意义。本文强调了审计师的特征,从上市公司的角度出发,考察不同类型的上市公司在变更审计师后选择的继任审计师是否具有系统性差异,以此揭示上市公司变更审计师的真实动因。本文的研究表明,与收到标准无保留审计意见后变更审计师的上市公司相比,收到非标准审计意见后变更审计师的上市公司更倾向于选择小规模的审计师,也更乐于支付更高的审计费用。进一步的研究发现,上市公司的股权集中度越高,国有产权比例越高,越倾向于选择小规模的审计师并支付较低的审计费用。结论表明,在上市公司掌握主导权的审计市场中,上市公司有“预谋”的解聘审计师是为选择特定类型的会计师事务所做准备,这是利益驱使的结果,是上市公司自利动机的体现。本文的研究结论也为国有股减持和“大小非”解禁等政策的实施提供一定的理论参考。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 第1章 绪论
• 1.1 研究背景与意义
• 1.2 本文的研究约定
• 1.2.1 审计师变更的公司因素
• 1.2.2 审计师的解聘
• 1.2.3 审计师
• 1.2.4 非标准审计意见
• 1.3 相关文献综述
• 1.3.1 变更审计师的公司特征研究
• 1.3.2 公司治理与审计师选择
• 1.3.3 文献简评
• 1.4 主要内容与研究框架
• 第2章 审计师变更的代理理论解析
• 2.1 代理理论与外部审计需求
• 2.2 审计聘任权配置与审计师变更
• 2.2.1 审计委托模式及审计悖论
• 2.2.2 代理理论与审计师变更
• 2.3 审计师变更的公司自利特征
• 2.3.1 上市公司隧道行为的实现
• 2.3.2 公司的上市资格保持与再融资需求
• 2.3.3 经营者的利益需要
• 第3章 A 股市场中公司变更的继任审计师特征
• 3.1 研究假设
• 3.1.1 审计师规模
• 3.1.2 审计收费
• 3.1.3 审计师出具非标准审计意见的偏好
• 3.1.4 地域性
• 3.1.5 声誉损伤
• 3.2 研究设计
• 3.2.1 审计师规模的替代变量
• 3.2.2 其他变量的选取与模型界定
• 3.2.3 样本的选择与数据来源
• 3.3 实证检验
• 3.3.1 总体样本的描述性统计
• 3.3.2 独立样本的参数与非参数检验
• 3.3.3 多元回归分析
• 3.4 本章结论：为自利而变更的审计师特征
• 第4章 A 股市场中变更审计师的公司特征
• 4.1 研究假设
• 4.1.1 股权结构
• 4.1.2 股权性质
• 4.1.3 审计委员会
• 4.1.4 董事会特征
• 4.1.5 监事会的勤勉程度
• 4.1.6 财务状况因素
• 4.2 变量的选取与模型界定
• 4.3 实证检验及分析
• 4.3.1 总体样本的描述性统计
• 4.3.2 相关性分析
• 4.3.3 审计师规模的Logistic 回归分析
• 4.3.4 审计收费的多元回归分析
• 4.4 本章结论：为自利而变更审计师的公司特征
• 4.5 政策建议
• 4.5.1 完善投资者保护的法律法规
• 4.5.2 培育高质量的审计市场需求
• 4.5.3 强化事务所声誉维护动机
• 4.5.4 发展职业经理人市场
• 结论
• 参考文献
• 致谢