我国商业银行体系脆弱性模型及实证研究

论文摘要

随着金融自由化和全球化浪潮的到来,金融危机的爆发越来越频繁,波及的范围也越来越大,这充分反映了世界各国金融体系的相互依存度在不断增加,世界各国抵御金融危机的能力也在不断下降。商业银行作为现代经济及整个金融体系的核心,其脆弱性越来越受到关注,已成为金融领域的热点话题,针对如何增强商业银行的稳定性,各国学者都进行了深入的研究和探讨,并提出了很多的对策和建议。对于我国商业银行而言,一方面,加入WTO后,对外资银行限制的取消使得外资银行大量进驻我国,加剧了我国银行业的竞争,在我国商业银行资金实力薄弱、资本不足、经营机制不健全、管理模式不合理、人才储备不足的条件下,这无疑会加大我国商业银行的整体风险,使其脆弱性增加；另一方面,作为美国最大的贸易伙伴之一,美国次贷危机的爆发不仅给我国涉外投资的商业银行带来直接的损失,而且其对我国宏观经济实体的影响也将波及到我国的商业银行体系,一定程度上进一步加大了我国商业银行体系的整体风险,使其脆弱性增加。在此背景下,研究我国商业银行体系的脆弱性,测度其变化趋势,分析其影响因素,并提出增强我国商业银行体系稳定性的合理化、可行的对策建议,具有十分重要的意义。为此,本文首先在详细介绍银行脆弱性相关理论及经典模型的基础上,借鉴国内外对商业银行脆弱性进行测度的经验,构建了测度我国商业银行脆弱性的指标体系,并以1993-2008年的指标值为样本进行了实证研究,通过商业银行脆弱性指数的变化考察了我国商业银行脆弱性的变化趋势；然后,通过时间序列的单位根检验、协整检验、Grange因果检验、脉冲响应分析,考察了所构建的指标体系中各指标在时间维度上对我国商业银行脆弱性的影响模式；最后,在上述所有研究的基础上,针对如何增强我国商业银行体系的稳定性提出相应的对策和建议。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 0 绪论
• 0.1 研究背景及意义
• 0.2 国内外研究现状
• 0.2.1 国外研究现状
• 0.2.2 国内研究现状
• 0.3 研究方法
• 0.4 主要内容及结构安排
• 0.4.1 主要内容
• 0.4.2 结构安排
• 0.5 创新之处
• 1 银行体系脆弱性概述
• 1.1 银行体系脆弱性的含义
• 1.2 相关概念的界定
• 1.3 银行体系脆弱性相关理论
• 1.3.1 金融脆弱性假说
• 1.3.2 安全边界说
• 1.3.3 银行挤兑模型
• 1.3.4 道德风险论
• 1.4 我国商业银行体系脆弱性成因分析
• 1.4.1 内生因素
• 1.4.2 外生因素
• 2 我国商业银行体系脆弱性测度
• 2.1 脆弱性指标体系构建
• 2.1.1 国际经验
• 2.1.2 国内经验
• 2.1.3 指标体系的选择原则
• 2.1.4 脆弱性指标体系
• 2.2 研究方法
• 2.2.1 动态因子分析的原理
• 2.2.2 参数估计
• 2.2.3 因子得分
• 2.3 我国商业银行体系脆弱性测度的实证研究
• 2.3.1 数据选取及其特征描述
• 2.3.2 因子分析过程
• 2.4 实证结果分析
• 3 我国商业银行体系脆弱性致因研究
• 3.1 我国商业银行脆弱性致因现状分析
• 3.1.1 单位根检验
• 3.1.2 协整检验
• 3.1.3 格兰杰因果检验
• 3.1.4 脉冲响应分析
• 3.2 我国商业银行脆弱性致因预测分析
• 3.2.1 信用风险
• 3.2.2 市场风险
• 3.2.3 金融创新风险
• 4 防范商业银行脆弱性的对策建议
• 4.1 建立存款保险制度
• 4.1.1 建立显性存款保险制度对于我国的重要性
• 4.1.2 我国建立存款保险制度的对策建议
• 4.2 改革最后贷款人政策
• 4.2.1 最后贷款人政策与银行体系脆弱性
• 4.2.2 对策建议
• 4.3 建立银行全面风险管理框架
• 5 研究结论与展望
• 5.1 研究结论
• 5.2 研究展望
• 参考文献
• 致谢
• 个人简历及在学期间发表的学术论文