财务尽职调查流程及内容研究

论文摘要

随着经济全球化的深化,企业并购在我国逐步发展成熟,并呈现出模式、方法、形式不断扩大趋势,已成为近年我国资本市场中的热点。而并购行为也越来越复杂,购并双方所面临的财务陷阱也越来越多,并购中的财务陷阱源于在并购过程中对企业财务报表的过分倚重和事前调查的疏忽。虽然财务报表是并购过程中首要的信息来源与重要的价值判断依据,但是,对财务报表固有缺陷的认识不足—如不能及时、充分、全面披露所有重大的信息,从而使并购方不能够及时对一些重大的事项给予足够的关注。财务报表导致并购者所产生的一些误识,必将直接影响并购工作的展开,大大提高并购成本,引发财务与法律的纠纷、影响并购融资的安排、影响企业各方面的风险。2011年7月间中国证监会、中国财政部与美国公众公司会计监察委员会(PCAOB)、美国证券交易委员会(SEC)就跨境审计监管合作进行了研讨,其背景是在短短三个月间,19家在美国上市的中国概念股公司接连遭遇停牌或摘牌的尴尬,其研讨核心正是在于财务尽职调查的缺失和不足。经笔者查阅读国内文献,现国内关于财务尽职调查仅局限于其中某一方面,比如重要性、意义、程序、注意事项等等,内容都未完整、全面地有专门案例分析呈现地介绍整个财务尽职调查流程和具体内容,更未提及财务尽职调查过程中重点关键财务因素。本论文正是基于实务与案例的研究分析,全面、完整、实务性地介绍了财务尽职调查整个业务流程和关键控制文件,以期通过这一研究向大家呈现如何进行财务尽职调查工作内容和流程、用什么方法进行财务尽职调查工作,重点提出财务尽职调查报告中的具体内容,并配合财务尽职调查报告实务案例直观、全面、深入对财务尽调进行了分析研究。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 第一章 绪论
• 1.1 论文背景
• 1.2 论文介绍
• 1.3 论文难点
• 1.4 论文意义
• 第二章 财务尽职调查流程
• 2.1 财务尽职调查的基本程序
• 2.2 财务尽职调查的前后步骤
• 2.3 财务尽职调查的原则
• 2.4 财务尽职调查的目标
• 2.5 财务尽职调查的方法
• 2.6 财务尽职调查的资料来源渠道
• 2.7 财务尽职调查清单
• 第三章 财务尽职调查报告的主要内容
• 3.1 目标公司基础情况
• 3.2 目标企业外部财务环境
• 3.3 目标企业内部财务环境
• 3.4 目标公司财务报表及其重大财务事项
• 3.5 目标公司非财务因素分析
• 3.6 目标企业的投资价值和重要风险分析
• 3.6.1 投资价值分析
• 3.6.2 重要投资风险分析
• 3.7 调查结论和建议
• 3.8 苏宁电器收购日本LAOX公司案例分析
• 第四章 财务尽职调查报告
• 4.1 财务尽职调查报告标准
• 4.2 财务尽职调查报告范本
• 第五章 结束语
• 参考文献
• 致谢