我国商业银行风险传染的计量分析及相关对策研究

论文摘要

银行间复杂信用关系容易导致风险传染，进而影响银行系统的稳健性。银行系统的风险传染有广义和狭义之分。本文所研究的风险传染主要是通过是银行内部及银行相互拆借渠道实现，单家银行违约风险很快传播到其他银行，进而导致部分银行甚至整个银行体系的崩溃。随着全球经济、金融形势的日益复杂化以及新监管标准的出台，传统计量风险传染的矩阵法已不适用于当前的银行业风险状况。本文正是在这样的背景下展开研究的。本文采用《巴塞尔协议Ⅲ》的监管标准，对计量风险传染的矩阵法进行改进，并估测了我国银行风险传染效应。文章采集各上市银行2010年年报中的同业拆借数据，运用信息熵最优化原理，通过Lingo9.0软件计算模拟我国银行双边风险头寸分布状况；在此基础上结合修正的计量模型，运用Matlab7.0软件编程，从受影响的银行业资产比重、受影响的银行家数和风险传染轮数这三个不同的指标测量了不同银行同业违约损失率的仿真实证条件下我国银行业的风险传染效应。实证结果表明：1.银行同业拆借违约损失率是决定银行风险传染是否发生及危害程度的一个重要变量；2.我国银行系统中单家银行的风险传染程度存在较大差异；3.在多家银行同时出现流动性危机的情景下，核心资本充足率高的银行传染效应更加剧烈，对银行系统影响较大。基于以上实证结果，本文提出了相应的对策建议：探索审慎的监管理念和目标；构建风险传染冲击因子的预警体系；提高银行应对风险传染的抵御能力；完善监控风险传染的相关监管制度加强建设等措施。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 插图索引
• 附表索引
• 第1章 绪论
• 1.1 选题背景和意义
• 1.2 研究文献综述
• 1.2.1 国外关于银行风险传染可能性的研究
• 1.2.2 国外关于银行风险传染研究方法的比较研究
• 1.2.3 国内关于银行风险传染效应的研究
• 1.2.4 评述
• 1.3 本文研究方法和研究内容
• 1.4 本文的创新点
• 第2章 商业银行风险传染的相关理论剖析
• 2.1 银行风险传染的界定
• 2.1.1 风险传染的定义
• 2.1.2 风险传染途径
• 2.2 银行风险传染的特征
• 2.2.1 传染途径多样性
• 2.2.2 传染的蝴蝶效应
• 2.2.3 银行的负外部性
• 2.3 银行风险传染的成因理论分析
• 2.3.1 金融市场脆弱性
• 2.3.2 信息不对称理论与挤兑现象
• 2.3.3 风险溢出与传染理论
• 第3章 计量商业银行风险传染的矩阵法的缺陷及其改进
• 3.1 计量商业银行风险传染矩阵法概述
• 3.1.1 矩阵法的基本原理
• 3.1.2 矩阵法与其他方法的比较
• 3.2 计量商业银行风险传染矩阵法的缺陷
• 3.3 计量商业银行风险传染的矩阵法的改进
• 3.3.1 判定条件的改进
• 3.3.2 评价指标的改进
• 第4章 我国商业银行风险传染仿真实证分析
• 4.1 变量与数据描述
• 4.2 实证步骤
• 4.3 仿真实证结果分析
• 4.3.1 无金融安全网条件下的风险传染估测
• 4.3.2 金融安全网下的银行风险传染估测
• 第5章 基于商业银行风险传染的相关对策研究
• 5.1 探索审慎的监管理念和目标
• 5.2 构建风险传染冲击因子的预警体系
• 5.3 提高银行应对风险传染的抵御能力
• 5.4 完善监控风险传染的相关监管制度
• 结论
• 参考文献
• 致谢
• 附录一 银行双边风险敞口分布表
• 附录二 计算银行双边风险敞口的Lingo程序代码
• 附录三 仿真模拟我国银行风险传染的matlab程序代码