上市公司盈余管理与会计准则选择的自由度 ——基于资产减值的研究

论文摘要

盈余管理是企业管理当局在不违反会计准则的前提下有目的地采取多种手段达到期望报告盈余的行为。有关盈余管理的研究是会计理论研究的一个重要课题。以往的研究停留在“是什么”(概念),“为什么”(动机)和“怎么样”(方法)等问题上。结合目前国内外上市公司利用资产减值准备的计提和转回进行盈余管理的现象,本文将会计准则赋予企业自主判断的空间定义为会计准则选择的自由度,将研究的重点转向会计准则选择自由度设定的盈余管理空间,从一个新的视角来讨论盈余管理发生的程度及频率。会计准则选择的自由度是一个立体的概念。以资产减值政策为例:从纵向看,我国资产减值政策的改革历程带来了不同时间段政策选择的自由度差异;从横向看,同一时段的资产减值政策涉及多个减值项目,不同减值项目间也存在政策选择的自由度差异。这些差异形成了会计准则选择自由度等级,为不同自由度水平下研究盈余管理提供了良好背景。本文设计了资产减值利润影响值指标,分析资产减值政策及资产减值项目政策选择自由度差异带来盈余管理程度及频率变化的可能性,分析结果表明企业管理当局可能利用会计准则选择自由度扩大或利用较大自由度的会计政策进行盈余管理。本文对此结论进行了实证检验,设计具体应计模型估算2003年度制造业避免亏损和巨额亏损的上市公司利用不同自由度等级的减值项目进行盈余管理的程度,并通过Friedman检验和Wilcoxon符号秩和检验分析不同自由度的资产减值项目用于盈余管理的差异。实证结果表明,各减值项目对盈余管理程度的影响存在差异,且减值项目政策选择自由度越大,企业管理当局利用该项减值准备进行盈余管理的程度越大。由此,得出结论:会计准则与盈余管理的内在联系是由会计准则选择自由度来调节的。当会计准则选择自由度较大时,盈余管理受到的约束小,企业利用会计准则选择自由度进行盈余管理的频率加快,程度加深。当会计准则选择自由度较小时,盈余管理受到的约束大,盈余管理的程度及频率受到限制。在此基础上,文章对我国目前的会计准则建设提出了建议,希望对会计准则体系的完善有所贡献。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 1 绪论
• 1.1 研究背景及意义
• 1.1.1 研究背景
• 1.1.2 研究意义
• 1.2 研究框架
• 1.3 研究内容
• 1.4 论文的主要贡献和创新
• 2 盈余管理与会计准则基础研究
• 2.1 盈余管理及其相关理论
• 2.1.1 盈余管理的内涵
• 2.1.2 盈余管理的特征
• 2.1.3 盈余管理的前提条件
• 2.1.4 盈余管理的利弊分析
• 2.2 会计准则的属性
• 2.2.1 会计准则的理论研究
• 2.2.2 会计准则的技术性与约束性
• 2.2.3 会计准则的经济后果与选择性
• 2.3 会计准则与盈余管理的内在联系
• 2.3.1 会计数据的价值与盈余管理动机
• 2.3.2 会计准则选择性与盈余管理手段
• 2.3.3 会计准则选择自由度与盈余管理空间
• 2.3.4 盈余管理对会计准则建设的影响
• 2.4 小结
• 3 会计准则选择的自由度分析——以资产减值政策为例
• 3.1 中国会计准则的发展阶段回顾
• 3.1.1 会计准则重建阶段：1979 年—1992 年
• 3.1.2 会计准则模式转换阶段：1992 年—1997 年
• 3.1.3 会计准则统一标准阶段：1997 年—2001 年
• 3.1.4 会计准则国际趋同阶段：2001 至今
• 3.2 资产减值概述
• 3.2.1 资产减值原理
• 3.2.2 资产减值会计的核心内容
• 3.2.3 资产减值政策演变
• 3.3 资产减值政策选择的自由度分析
• 3.3.1 坏账准备
• 3.3.2 短期投资跌价准备
• 3.3.3 存货跌价准备
• 3.3.4 长期投资减值准备
• 3.3.5 固定资产、无形资产及在建工程减值准备
• 3.4 小结
• 4 资产减值政策选择自由度与盈余管理分析
• 4.1 基于资产减值政策选择自由度变化趋势的盈余管理分析
• 4.1.1 资产减值政策选择自由度变化趋势
• 4.1.2 资产减值政策选择自由度变化的反映
• 4.1.3 资产减值政策选择自由度变化趋势与盈余管理的研究
• 4.2 基于不同资产减值项目政策选择自由度的盈余管理分析
• 4.2.1 资产减值项目政策选择的自由度分析
• 4.2.2 不同资产减值项目政策选择自由度的反映
• 4.2.3 资产减值项目政策选择自由度与盈余管理的研究
• 4.3 小结
• 5 资产减值项目政策选择自由度与盈余管理的检验
• 5.1 研究假设
• 5.2 模型选取
• 5.2.1 盈余管理检测方法概述
• 5.2.2 模型及变量设计
• 5.2.3 模型参数估计
• 5.3 实证结果
• 5.3.1 研究样本描述
• 5.3.2 样本资产减值项目政策选择自由度排序
• 5.3.3 误差项分析
• 5.3.4 差异检验
• 5.4 小结
• 6 结论及政策建议
• 6.1 研究结论
• 6.2 政策建议
• 6.3 研究局限
• 参考文献
• 附录