商业银行的中小企业信用风险评价方法研究 ——以机械制造行业上市公司为例

论文摘要

在以公有制为主，多种所有制并存的社会主义市场经济体制下，我国中小企业经过改革开放三十多年的快速发展，已成为我国社会经济发展的重要力量。但由于中小企业的规模小、财务管理不规范、信用水平低等“先天性不足”以及市场的信息不对称，中小企业一直摆脱不了融资难的尴尬局面。究其原因，主要是缺乏一套科学的对中小企业的信用风险评价方法。因此，尽快建立起一套科学完善的、适合我国国情的中小企业信用风险评价方法，是我国商业银行实现中小企业信用风险可控的一大重要课题。为此，本文结合我国中小企业的特点，从中小企业和信用风险评价的相关理论出发，充分借鉴国内外已有的企业信用评价方法，从企业财务状况、企业素质状况、企业的创新能力、企业所处行业发展状况以及企业所处供应链的运营状况五个方面构建了一套全面反映企业真实状况的中小企业信用风险评价方法。本文在对中小企业的信用风险评价中坚持定性和定量相结合的原则，在国内外相关研究的基础上，首先运用Logistic回归的基本原理及其具有保证评价结果客观和稳定的特点，用于对中小企业财务因素的分析。同时，运用主成分分析法构建了适用于我国中小企业信用风险评价的具体指标，从而建立了基于Logistic回归模型的信用风险评价模型。其次，由于模糊数学中的“多层次模糊综合评价”模型能较客观地反映中小企业信用风险的真实状况和使定性描述定量化的特点，且步骤明确，可操作性强，因此，本文运用“多层次模糊综合评价”模型对中小企业的非财务类因素指标进行了综合评价。再次，利用层次分析法(AHP)计算评价模型中各指标的权重，通过信贷专家打分，进行数学计算得出企业信用风险的评估值，最后结合财务因素和非财务因素的分析结果得出一个综合的评价值。为了确定该评价方法的可靠性，本文通过案例进行了验证分析。

论文目录

• 摘要
• Abstract
• 第一章 绪论
• 1.1 研究背景和研究意义
• 1.1.1 研究背景
• 1.1.2 研究意义
• 1.2 国内外研究现状
• 1.2.1 国外研究现状
• 1.2.2 国内研究现状
• 1.2.3 我国商业银行对企业信用风险的评价方法
• 1.3 研究内容、方法与框架
• 1.4 本文的创新点
• 第二章 中小企业信用风险分析
• 2.1 中小企业发展现状分析
• 2.1.1 中小企业的划分与界定
• 2.1.2 中小企业在我国经济中的重要作用
• 2.2 中小企业信用状况分析
• 2.2.1 中小企业的信用风险
• 2.2.2 商业银行对中小企业信贷支持现状及原因分析
• 2.3 商业银行对中小企业信用风险管理现状及存在的问题
• 第三章 中小企业信用风险评价指标和方法的选取
• 3.1 中小企业信用风险评价
• 3.1.1 指标选取原则
• 3.1.2 财务因素评价指标的选取
• 3.1.3 非财务因素评价指标的选取
• 3.2 模型的构建及其原理
• 3.2.1 财务因素评价模型的构建及其原理
• 3.2.2 非财务因素分析方法及其原理
• 3.3 本章小结
• 第四章 中小企业信用风险评价方法研究
• 4.1 实证研究样本的选取
• 4.2 财务因素分析
• 4.2.1 主成分分析
• 4.2.2 Logistic 回归分析
• 4.2.3 Z 计分模型分析
• 4.2.4 实证分析
• 4.3 非财务因素分析
• 4.3.1 信用风险非财务因素分析指标
• 4.3.2 非财务因素指标的多层次模糊综合评价
• 4.3.3 我国中小企业信用风险评价标准
• 4.4 基于财务因素分析和非财务因素分析的信用风险综合评价
• 4.5 本章小结
• 第五章 案例分析
• 5.1 企业概况
• 5.2 企业财务状况
• 5.3 企业信贷风险评价
• 5.4 企业信用风险综合评价
• 5.5 本章小结
• 第六章 研究结论与展望
• 6.1 研究结论
• 6.2 对策与建议
• 6.3 不足与展望
• 参考文献
• 致谢
• 攻读硕士学位期间发表（录用）论文情况
• 附录