利息率市场化条件下商业银行利息率风险管理

论文摘要

稳步推进利息率市场化是我国金融市场化改革的重要内容。我国早期的改革侧重于理顺商品价格。上世纪90 年代后期以来,开始强调生产要素价格的合理化与市场化。资本是重要的生产要素,利息率是资本的价格,利息率市场化是生产要素价格市场化的重要方面。商业银行是以货币为经营对象的机构,利息率市场化对其的影响最为直接。自1996年开始,利息率作为中央银行调节宏观经济的杠杆,变动愈加频繁,为建国以来所罕见。利息率水平的多变性和不确定性,已经严重影响了以利差作为主要利润来源的我国商业银行的经营效益。更为严重的是,由于历史等原因,我国商业银行一贯不重视对利息率风险的管理,致使其存在对利息率风险的意识淡薄、管理方法和技术手段落后及管理体制不健全等问题。因此,在利息率市场化不断推进的形势下,研究分析利息率风险、完善利息率风险管理体系成为我国商业银行目前所面临的主要任务之一。正是基于这种考虑,本文选取利息率市场化条件下商业银行利息率风险管理为主题,主要采用实证分析与规范分析、动态分析与静态分析相结合的方法展开系统研究。论文规划为四部分,共六章。第一部分为第一章,导论。本章对利息率市场化条件下商业银行利息率风险管理研究的背景、目的及意义,国内外相关研究动态,以及本文的研究思路与方法等进行了论述。第二部分为第二章与第三章。本部分主要讨论了我国商业银行利息率风险的产生及对我国商业银行利息率风险管理现状进行了剖析,本部分为论文后面的讨论提供事实依据。其中,第二章着重分析了利息率市场前后我国商业银行利息率风险的成因,并对在利息率市场化条件下其所面临的利息率风险进行了识别。第三章在研究我国商业银行利息率风险管理现状的基础上,指出了其中存在的问题,并探讨了导致现存问题的原因。第三部分为第四章。该部分主要介绍了现代商业银行利息率风险衡量与控制的技术及方法,并对这些基本的利息率风险管理方法、策略等在我国商业银行中的适用性进行了探讨且进行了实证分析。利息率风险管理是否有效很大程度上取决于利息率风险衡量的准确性。因此,这部分是本文的核心内容之一。第四部分为第五章与第六章。本部分在前文的基础上提出了构建我国商业银行利息率风险管理体系的思路,及推进我国商业银行利息率风险管理的策略建议。这是本文的另一核心部分。其中,第五章主要从利息率风险管理的组织建设、利息率风险管理计量系统的建立、内控机制的完善及金融监管机构的监控等方面来探讨利息率风险管理体系的构建。第六章则从推行资产负债结构多元化、建立合理的产品定价体系、加强金融市

论文目录

• 第一章 导论
• 1.1 选题背景
• 1.1.1 利息率市场化改革要求商业银行加强利息率风险管理
• 1.1.2 商业银行利息率风险管理中潜在的问题要求重视利息率风险管理
• 1.2 选题的目的及意义
• 1.2.1 选题的目的
• 1.2.2 选题的意义
• 1.3 国内外研究动态述评
• 1.3.1 国外研究动态述评
• 1.3.2 国内研究动态述评
• 1.4 研究思路和方法
• 1.4.1 研究思路
• 1.4.2 研究方法
• 1.5 论文可能创新之处
• 第二章 我国商业银行利息率风险的成因与识别
• 2.1 利息率市场化及其对商业银行的影响
• 2.1.1 利息率市场化的内涵
• 2.1.2 利息率市场化对商业银行的影响
• 2.2 商业银行利息率风险的成因
• 2.2.1 利息率市场化前商业银行利息率风险的成因
• 2.2.2 利息率市场化条件下商业银行利息率风险的形成机理
• 2.3 商业银行利息率风险的识别
• 2.3.1 市场化条件下的利息率风险
• 2.3.2 利息率风险的识别
• 第三章 我国商业银行利息率风险管理现状、问题与成因
• 3.1 我国商业银行利息率风险管理的现状
• 3.1.1 利息率风险管理的制度和组织建设
• 3.1.2 利息率风险分析量化的模型建设
• 3.1.3 利息率风险防范的手段
• 3.2 我国商业银行利息率风险管理中存在的主要问题
• 3.2.1 利息率风险管理观念的滞后和人才的匮乏
• 3.2.2 缺乏完备高效的利息率风险管理组织机构
• 3.2.3 利息率风险的衡量、评估和规避机制尚未建立
• 3.2.4 业务品种、结构单一
• 3.3 导致商业银行利息率风险管理问题的原因
• 3.3.1 长期的利息率管理体制的制约
• 3.3.2 金融市场不发达和银行分业经营的限制
• 3.3.3 我国金融的国际化程度低
• 3.3.4 我国商业银行的治理结构不健全
• 第四章 商业银行利息率风险的衡量与控制
• 4.1 商业银行利息率风险的衡量
• 4.1.1 利息率敏感性缺口分析
• 4.1.2 持续期分析
• 4.1.3 动态模拟分析法
• 4.2 商业银行利息率风险的控制
• 4.2.1 利息率风险控制的表内方法
• 4.2.2 利息率风险控制的表外方法
• 4.2.3 资产证券化
• 4.3 商业银行利息率风险管理技术在我国的适用性
• 4.3.1 利息率敏感性缺口管理将成为利息率风险管理的主要方法
• 4.3.2 持续期缺口管理是进行利息率风险管理的辅助手段
• 4.3.3 金融衍生市场不存在是表外管理技术应用的“瓶颈”
• 4.3.4 应用资产证券化技术来管理利息率风险的时机尚不成熟
• 4.4 商业银行利息率风险管理实证分析
• 4.4.1 银行甲的资产负债状况及其所面临的利息率变动情况
• 4.4.2 银行甲的利息率风险水平分析
• 4.4.3 银行甲所面临的利息率风险的控制
• 第五章 我国商业银行利息率风险管理体系的构建
• 5.1 利息率风险管理组织建设
• 5.1.1 强化资产负债管理委员会在利息率风险管理中的职能
• 5.1.2 加强我国商业银行资产负债管理委员会的建设
• 5.2 利息率风险管理计量系统
• 5.2.1 建立与完善我国商业银行的利息率风险管理信息系统
• 5.2.2 选择适合我国国情的利息率风险管理模型
• 5.3 利息率风险管理的内控机制建设
• 5.3.1 加强与完善利息率风险内部监控机制
• 5.3.2 商业银行利息率风险内部监控机制建设原则
• 5.4 金融监管机构利息率风险监控体系建设
• 5.4.1 强化金融监管当局对利息率风险的外部监管
• 5.4.2 重视发挥银行同业公会的监督作用
• 第六章 推进我国商业银行利息率风险管理的建议
• 6.1 调整资产负债结构,推行业务结构与经营收益多元化
• 6.2 开展价值分析,建立产品定价体系
• 6.3 完善金融市场,加快金融衍生工具创新
• 6.4 培养“金融工程师”,建立高素质的利息率风险管理队伍
• 结束语
• 参考文献
• 致谢
• 作者简介