离岸公司跨国并购及避税法律问题研究

论文摘要

离岸公司是国际资本市场一个重要的法律现象。离岸公司是指外地投资者在离岸法区注册成立,而在离岸法区以外的区域进行营业活动的公司,它以其信息保密程度高、税务负担少、无外汇管制等优势而受到全球众多商家与投资者的欢迎。投资者成立离岸公司,进行避税、投资和融资。离岸公司的广受欢迎使得资金来源国受到了损失,因此,如何规制离岸公司也就成了被关注的问题。这些年,海外造壳上市已成为境内民营企业上市筹集资金的首选途径。2004年,随着中国经济的持续增长,中国企业海外造壳上市的增长速度不减,延续了2003年国际资本市场上刮起的“红色旋风”。对此,我们听到两种不同的声音,一种观点认为金融监管部门关注民营企业海外造壳上市是很有必要的;另一种观点则认为,境内的民营企业可以通过这样的方式筹集到资金,是值得鼓励的。我国政府对此事的态度,对民营企业海外造壳上市之路产生了一定的影响。民营企业采取海外造壳上市这种方式究竟会对国内经济和境内的民营企业产生怎样的影响,现行的监管机制和监管力度是否能达到立法的初衷,国内的监管机构采取怎样的监管力度和监管机制才是最适当的,境内与之相关的法律制度是否存在缺陷,应如何改善,这些都值得我们深入思考。本文主要通过研究各离岸管辖区关于离岸公司的立法和各国关于离岸公司在投资、金融、税收等领域的规定,并结合中国的实际情况,对离岸公司的发展及其法律规制进行分析。在借鉴各国经验的基础上,结合我国离岸公司的实际发展及经营状况,全方位、多视角地提出建议,使我国企业在选择设立离岸公司时提供理性参考,并对我国的相关立法也具有一定的价值。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 引言
• 第一章 离岸公司概述
• 第一节 离岸公司的概念
• 一、地域要素
• 二、法律要素
• 三、资本要素
• 四、运营要素
• 第二章 利用离岸公司进行并购的动因
• 第一节 为发展国际贸易提供媒介
• 第二节 进行税务筹划，降低企业成本
• 第三节 有利于曲线海外上市
• 第五节 成立控股公司,方便投资融资
• 第六节 信息高度保密，财产有效保护
• 第三章 离岸公司跨国并购的模式
• 第一节 简单模式
• 第二节 外资间接模式
• 第三节 网状模式
• 第四章 关于离岸公司并购的法律规定
• 第一节 离岸法区关于公司并购的有关规定
• 一、英属维尔京群岛加强了对离岸公司透明度的要求
• 二、库克群岛加强对不记名文书的监管
• 三、开曼群岛加强信息披漏同时预防机密泄露
• 第二节 我国关于离岸公司并购的法律规定
• 一、“前无异议函”时期（2000 年前），对“离岸公司”的进行多重监管
• 二、“无异议函”----功过参半
• 三、国家外汇管理局的系列法规，对“离岸公司”进入了理性的规制期
• 第三节 有关国家（地区）对离岸公司的法律规制
• 一、美国改善了对股东知情权的保护状况
• 二、香港允许设立“一人公司”
• 三、法国对公司出资要求的改变，使公司设立的“门槛”降低
• 第五章 减轻离岸公司并购负面影响对策
• 第一节 对离岸法域进行明确界定
• 第二节 采取反避税措施
• 一、“两税统一”
• 二、首次区分“居民企业”和“非居民企业”
• 第三节 调整外资界定标准,加强对外资的审查
• 第四节 对外资采取国民待遇
• 第五节 加强对离岸公司的联合规制
• 参考文献