人民币国际化进程中的货币竞争问题研究

论文摘要

货币竞争是一国货币国际化进程中必然要面临的问题。历史上,美元取代英镑成为世界货币；日元的兴盛与衰落；欧元的诞生与发展,无一不是货币竞争产生的结果。从这个角度看,人民币国际化也必然要参与货币竞争,挑战美、日、欧等既有国际货币的地位。这可以谓之新的货币竞争,因为历史上尚未出现过一个发展中国家货币与发达国家货币同台竞技的局面。人民币将面临着怎样的货币竞争格局考验?人民币是否具备从竞争中胜出的实力?我国政府部门又该如何制定有效的竞争策略?基于对这些问题的探讨,本文形成了一个关于货币竞争与人民币国际化问题的研究框架。本文首先阐述了货币国际化与货币竞争的相互关系,重点解释了货币竞争力的影响因素,为全文奠定理论基础；接着,基于国际货币职能分类,分别从全球和区域两个视角分析主要国际货币的竞争现状和人民币的地位,为人民币挑战现有国际货币格局提供一个整体性的认识；然后,选取影响货币竞争力的主要经济指标,运用因子分析法对人民币和美元、欧元、日元、英镑、瑞士法郎等五大国际货币的竞争力进行比较评估,结果显示人民币具备一定程度的竞争潜力,其中金融因素是制约人民币竞争力提升的最大障碍。并通过对人民币竞争力的内部影响因素进行深入分析,总结其优劣势；再次,通过回顾美元、日元、欧元等国际货币国际化的竞争道路,为人民币国际化提供经验借鉴；最后,提出提升人民币竞争力、推进人民币国际化的策略建议。本文的结论是,人民币国际化战略应是采取市场维持与市场同盟相结合的策略：市场维持,即通过提升人民币竞争力来奠定国际化基础；市场同盟,即积极寻求区域货币合作来扩大人民币的影响力。在此过程中,政府应顺势而为,建立起有效可控的人民币投放—回流机制；并协调好各方利益关系,为人民币国际化创造一个稳定的政治环境。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 第一章 导论
• 1.1 选题背景及意义
• 1.1.1 选题背景
• 1.1.2 选题意义
• 1.2 国内外文献综述
• 1.2.1 国外研究动态
• 1.2.2 国内研究动态
• 1.2.3 现有研究评述
• 1.3 主要研究内容
• 1.4 主要研究方法与技术路线
• 1.4.1 主要研究方法
• 1.4.2 本文技术路线
• 1.5 主要创新点与不足
• 1.5.1 主要创新点
• 1.5.2 不足之处
• 第二章 货币国际化与货币竞争的相互关系分析
• 2.1 货币国际化引致货币竞争
• 2.1.1 国际货币及其职能
• 2.1.2 货币国际化的收益
• 2.1.3 货币利益驱动货币竞争
• 2.2 货币竞争决定货币国际化进程
• 2.2.1 货币竞争力的影响因素分析
• 2.2.2 货币竞争力对货币竞争格局的影响分析
• 2.2.3 货币竞争对货币国际化的影响分析
• 2.3 人民币国际化引致新的货币竞争
• 第三章 人民币国际化面临的货币竞争格局分析
• 3.1 从全球视角看人民币国际化面临的货币竞争
• 3.1.1 国际计价手段职能下的国际货币竞争
• 3.1.2 国际交易中介职能下的国际货币竞争
• 3.1.3 国际价值贮藏职能下的国际货币竞争
• 3.1.4 人民币国际货币职能的执行情况
• 3.1.5 国际货币竞争格局对人民币国际化的影响
• 3.2 从区域视角看人民币区域化面临的货币竞争
• 3.2.1 美元在东亚地区的影响与人民币地位的竞争
• 3.2.2 欧元在东亚地区的影响与人民币地位的竞争
• 3.2.3 日元在东亚地区的影响与人民币地位的竞争
• 3.2.4 人民币具备充当区域货币锚的潜力
• 3.2.5 东亚货币竞争格局对人民币区域化的影响
• 第四章 人民币国际化的竞争力分析
• 4.1 人民币竞争力的实证分析
• 4.1.1 因子分析原理与货币竞争力指标设计
• 4.1.2 基于因子分析法的货币竞争力测度
• 4.1.3 实证结果分析
• 4.2 人民币竞争力的内部结构分析
• 4.2.1 整体经济实力分析
• 4.2.2 对外贸易与制造业竞争力分析
• 4.2.4 金融市场成熟度与开放度分析
• 4.2.5 币值稳定性分析
• 4.3 人民币竞争力的优劣势总结
• 第五章 货币竞争的历史经验借鉴
• 5.1 美元与英镑的竞争
• 5.2 日元与美元的竞争
• 5.3 欧元与美元的竞争
• 5.4 经验总结与启示
• 5.4.1 货币竞争胜出的关键:提升本币竞争力
• 5.4.2 打破历史惯性,需要借助制度的力量
• 5.4.3 以区域合作为依托,将减轻货币国际化的阻力
• 5.4.4 区域内大国的合作共识有利于产生稳定的区域货币体系
• 第六章 推进人民币国际化的策略建议
• 6.1 提升人民币国际竞争力的策略
• 6.1.1 转变经济增长方式,提升经济核心竞争力
• 6.1.2 深化国际经贸关系,优化外贸结构
• 6.1.3 发展国内金融市场,建设国际化金融中心
• 6.1.4 推进汇率市场化改革,保持人民币币值稳定
• 6.2 推进人民币国际化的战略选择
• 6.2.1 立足亚洲,按照周边化—区域化—国际化次序推进
• 6.2.2 重点推动人民币在跨境贸易中的支付结算功能
• 6.2.3 建立有效可控的人民币境外投放—回流机制
• 6.2.4 通过多层次的货币合作模式来扩大人民币的影响力
• 6.3 协调好各方利益关系
• 6.3.1 中国需妥善处理与美日之间复杂的大国关系
• 6.3.2 中国需增强与周边国家和地区之间的互信与认同
• 参考文献
• 致谢
• 攻读硕士期间发表的学术论文情况