企业财务风险预警指标体系的研究 ——以航运上市公司为例

论文摘要

目前,经济全球化程度日益提高为企业的发展提供了更为广阔的空间,同时,也让企业背负着越来越重的市场竞争压力。内外环境的变幻莫测使企业所面临的不确定因素不断增加,因而其所面临的各种风险也随之增加。如何适应环境的变化,使企业在竞争中处于不败之地并能健康有序地发展成为摆在管理者面前一个现实而严峻的问题。企业财务风险预警则是解决这一难题的有效途径,因为任何风险都是在经历了量变到质变、不断恶化的过程后,才最终以财务危机的形式爆发,而财务风险预警指标恰是这个过程的晴雨表。管理者若能适时的对企业的财务状况进行预警分析,则可提前发现企业存在的财务隐患,进而采取有效的控制措施,将风险遏制于摇篮之中,避免财务危机的爆发,使企业健康有序的运行。本文的研究以现有的财务管理、财务预警系统理论和实践研究为基础,通过对国内外财务风险预警研究与应用现状的了解,分析了目前该领域的研究现状和尚存在的空缺,运用财务管理、会计学、统计学等理论知识,提出了从财务管理活动四个环节即筹资、投资,运营、分配这四方面构建财务风险预警指标体系的创新设想。以此为指导,对财务风险和财务预警的相关概念进行了界定,从研究企业财务管理活动中的风险入手,通过分析企业财务管理风险的来源,将风险按财务循环的规律分为筹资风险,投资风险,运营风险,分配风险。同时根据财务风险预警系统构建的目标与原则,明确了企业财务预警系统的功能,在借鉴常用财务指标的基础上,根据风险的种类建立了四套财务风险预警指标体系并运用综合功效系数法、模糊层次分析法和问卷调查法等方法初步构建了企业的财务风险预警模型。根据所设计的财务风险预警指标体系和财务风险预警模型,以我国沪深两地上市公司中所有航运企业为研究样本进行实证研究,对每家公司的综合功效系数进行计算并对结果进行排序和分析,从而进一步证明本文所设计预警指标体系的合理性和有效性。最后,提出了强化企业财务风险预警的对策和建议。

论文目录

• 摘要
• Abstract
• 第1章 引言
• 1.1 选题背景
• 1.2 研究目的与研究意义
• 1.2.1 研究目的
• 1.2.2 研究意义
• 1.3 研究内容与研究方法
• 1.3.1 研究内容
• 1.3.2 研究方法
• 1.3.3 技术路线
• 第2章 企业财务风险预警的概述
• 2.1 财务风险的概述
• 2.1.1 财务风险的定义
• 2.1.2 财务风险的成因
• 2.2 财务风险预警的的概述
• 2.2.1 财务风险预警的定义
• 2.2.2 财务风险预警的功能
• 第3章 企业财务风险预警理论的现状分析
• 3.1 国外企业财务风险预警理论的现状分析
• 3.1.1 统计预警模型的研究
• 3.1.2 非统计预警模型的研究
• 3.1.3 混合模式的研究
• 3.2 国内企业财务风险预警理论的现状分析
• 3.3 国内外企业财务风险预警理论的现状分析的比较
• 3.4 存在的问题
• 第4章 企业财务风险预警指标体系的构建
• 4.1 企业财务风险预警指标体系的设计思想
• 4.1.1 企业财务风险预警指标体系的设计目的
• 4.1.2 企业财务风险预警指标体系的设计内容
• 4.1.3 企业财务风险预警指标体系的设计原则
• 4.2 企业财务风险预警指标体系的基本结构
• 4.2.1 企业财务风险预警指标体系的基本结构
• 4.2.2 筹资风险预警指标体系
• 4.2.3 投资风险预警指标体系
• 4.2.4 运营风险预警指标体系
• 4.2.5 分配风险预警指标体系
• 4.3 企业财务风险预警模型的选择
• 4.3.1 功效系数法变量类型的确定
• 4.3.2 单项功效系数的确定
• 4.3.3 权重的确定
• 4.3.4 计算综合功效系数并依据警度发出风险警报
• 第5章 航运上市公司财务风险预警的实证分析
• 5.1 研究样本的选择与研究假设
• 5.1.1 航运业发展趋势简析与样本选择
• 5.1.2 研究假设
• 5.2 航运上市公司财务风险预警指标值的测算
• 5.2.1 航运上市公司指标变量标准值的确定
• 5.2.2 航运上市公司单项功效系数的确定
• 5.2.3 航运上市公司权重的确定
• 5.2.4 航运上市公司综合功效系数的计算
• 5.3 航运上市公司实证结果的分析
• 第6章 加强企业财务风险预警的建议
• 6.1 建立财务风险预警的监管机构
• 6.2 强化会计基础工作，保证会计信息质量
• 6.3 优化筹资管理，加强筹资风险预警
• 6.4 优化投资管理，加强投资风险预警
• 6.5 严格内部运营管理，强化运营风险预警
• 6.5.1 树立全面质量管理，加强成本控制
• 6.5.2 加快货款回收，盘活流动资金
• 6.5.3 加强存货管理，提高存货利用效率
• 6.6 实施适度股利政策，强化分配风险预警
• 第7章 研究结论与研究展望
• 7.1 研究结论
• 7.2 研究展望
• 致谢
• 参考文献
• 附录
• 附录1
• 附录2 个人简历 在读期间发表的学术论文与研究成果