![我国股指期货的波动溢出效应实证研究]()
论文摘要股指期货的全称是股票指数期货,它是一种以股票价格指数为标的的金融衍生品。全球第一个股指期货合约于1982年2月正式推出,由于股指期货具有规避风险、价格发现、套期保值等功...
![中国股指期货与现货市场关系的实证研究]()
论文摘要2010年4月16日,以沪深300指数为标的资产的股指期货正式上市。此后,关于中国股指期货与现货市场关系的研究,尤其是针对两者间波动溢出与价格发现关系的实证研究不断增多...
![沪深300股指期货与现货领先滞后关系研究]()
论文摘要2010年4月16日,中国金融期货交易所推出以沪深300指数为标的物的国内第一份股指期货合约,这标志着我国运行近20年的资本市场缺乏双边交易机制的结束。股指期货作为一种...
![中国证券投资基金的投资策略轮动研究]()
论文摘要本文在全面梳理不完全契约理论、行为金融理论和市场微观结构理论对基金投资策略行为解释基础上,发现投资策略轮换和风格漂移是机构投资者根据市场风险判断周期性改变投资策略的行为...
![基于小波分析和Copula模型的股市与汇市间波动溢出研究]()
论文摘要金融市场间的波动溢出效应长期以来都是学术界和金融监管部门关注的热点。近20年世界各地范围内爆发了一系列以股票市场与外汇市场相继崩溃为特征的金融危机，两个市场之间的波动溢...
![期货市场微观绩效的实证研究 ——基于沪铜与伦铜的比较视角]()
论文摘要“期货市场功能发挥”一直是学术界研究的热点问题，围绕着套期保值和价格发现功能衍生出一系列量化考核模型，为客观地评价市场功能提供了参考。近年来，随着计算机科学技术的发展，...
![干散货远期运费市场波动性及行为特征研究]()
论文摘要由于国际海运需求是国际贸易的派生性需求,其发展受国际经济、政治、技术、自然等因素的影响,所以,国际干散货运输市场波动巨大,风险性较高,同样,作为航运衍生品,FFA具有航...
![新华富时A50指数期货与A股市场之间的价格发现与波动溢出研究]()
论文摘要自从1986年新加坡交易所抢先日本推出SGX日经225指数期货以来,股票指数期货异地上市的事件不断出现。随着我国经济的高速发展以及正逐步融入国际金融体系,境外金融市场接...
![即期汇率、境内远期汇率与境外人民币NDF价格发现的实证研究]()
论文摘要价格发现是金融市场的核心功能之一,在市场微观结构中,它被解释为“寻找均衡价格的过程”、“将包含在投资者交易行为中的信息集转化为市场价格的过程”等涵义。作为金融衍生品市场...
![基于CAPM-EGARCH模型的金融风险测量及波动溢出研究]()
论文摘要风险价值（VaR）是进行金融风险管理的一种工具,它通常用来决定资本充足率。从统计意义上讲,VaR本身是个数,它是指面临“正常”的市场波动时“处于风险状态的价值”,即在给...
![境内外证券市场分割研究]()
论文摘要随着经济全球化的进展和信息技术在金融市场的广泛应用,金融交易的地域和疆界概念日益模糊,资本可以较容易跨国流动,金融创新产品大量涌现,这使得各国资本市场的分割程度减弱、一...
