![基于最优实施边界的美式期权定价的数值模拟与分析]()
论文摘要金融数学主要运用现代数学的理论和方法对金融的理论和实践进行定性和定量的分析研究。金融衍生工具是一种风险管理的工具,它的价格依赖于原生资产的价格变化。期权是最重要的金融衍...
![分数布朗运动下带交易费的双币种期权定价]()
论文摘要随着我国金融市场的逐步对外开放,国内投资者将得到更多的对外投资的机会。但是投资外国金融资产与本国金融资产不一样。投资外国金融资产价格是按外国货币计量,投资收益对于国内投...
![远期和期货在对冲国外资产风险中的比较]()
论文摘要金融国际化推动了资本在国际间的转移。目前,不少国家的金融业已成为离岸金融业或境外金融业而完全国际化。资本输出可以提高资本的边际效益,为剩余资本寻求优质回报。资本输出的同...
![最优资产组合投资者和程序交易商的市场影响]()
论文摘要今些年来,市场参与者对风险资产投资所产生的市场影响受到了众多分析人士和相关领域学者的极大关注,有的学者研究了一类经济系统包含两类投资商即参考交易商和最优资产组合投资者,...
![中国证券投资基金风险管理研究]()
论文摘要目前证券投资基金业正以星火燎原之势蓬勃发展。然而,证券投资造成的亏损破产事件也是层出不穷,美国次级抵押贷款危机全面爆发给全世界证券投资基金带来了前所未有的挑战,这些事实...
![备兑权证的风险对冲策略 ——有交易成本的期权复制模型的比较及应用]()
论文摘要发行人在发行备兑权证之后,通常需要以各种各样的对冲策略对风险进行规避。在现实世界中,因为无法连续对冲以及交易成本的存在,基于Black-Scholes公式的Delta动...
![西方备兑权证的对冲策略选择]()
论文摘要权证发行人面临的问题之一是,无论其发行看涨还是看跌的备兑权证,若不对其进行风险管理,则其所获得权证费是有限的,而其面临的风险却是非常大的。权证发行人需要对所发行的权证进...
![对冲基金探析：理论、运作、监管]()
论文摘要随着国际间资本流动限制的取消及各国资本市场监管的放松，全球对冲基金行业得到了迅速发展。20世纪90年代的一系列对于局部和全球经济造成重大负面影响的金融危机，吸引了世人对...
![实物期权和不完全市场中的期权定价及投资决策]()
论文摘要期权定价问题不仅在金融市场中是一个很重要的问题,在实际的企业投资决策中也是一个起着重要作用的关键因素。因为在实际的投资项目中,企业具有各种各样的管理柔性,可根据不同的情...
