![基于均值回复和随机波动率的新型期权定价]()
论文摘要许多期权合约的标的资产,例如货币,商品,能源,温度以及股票,都会表现出均值回复和波动率的随机性.本文研究了当标的资产价格服从带随机波动率的均值回复对数正态分布过程时的欧...
![沪深300股指期货与沪深300指数动态调整的门限效应研究]()
论文摘要股指期货与现货指数动态调整的过程的门限效应是指当股指期货与现货指数的价格偏离持仓成本所决定的均衡关系时，股指期货实际价格与股指期货理论价格价差所形成的错误定价序列会形成...
![基于温度的天气衍生品定价及其仿真实验研究]()
论文摘要一般天气风险主要指由于温度、刮风、下雨、霜冻等一般性天气变化所引起的企业收入不确定性风险,是一种数量风险。传统的风险管理工具不能很好的规避此类风险,天气衍生品则独辟蹊径...
![股指期货仿真市场非线性特征和均值回复特征研究]()
论文摘要有效市场理论在现代金融学中占据着统治地位,金融学的绝大多数研究领域,尤其是证券分析理论,都是在这一学说及其应用的基础上建立起来的。传统的金融理论基于一种线性思维,假定收...
![我国短期利率的马尔可夫体制转换模型的实证分析]()
论文摘要利率是金融市场最重要的价格变量。在各种不同期限结构的利率体系中,短期利率占着很重要的地位。它直接影响着各种固定收益证券及其衍生产品的定价,对于利率风险管理、资产定价、收...
![城市住房价格波动差异及连锁反应研究]()
论文摘要住房市场的价格波动不仅影响到人们的居住质量和生活水平,对家庭财富总量也有很大影响,并且关系到国民经济发展和社会和谐稳定。近十年来,随着住房分配制度改革的深化,我国住房市...
![韩星宇：场外期权定价和对冲及倒向随机微分方程的应用论文]()
本文主要研究内容作者韩星宇（2019）在《场外期权定价和对冲及倒向随机微分方程的应用》一文中研究指出：金融衍生品是在未来某一时间执行关于某些基础资产的某种交易的合同约定。一方面...
